Antes de que la cabeza fuera a comprar fondos mutuos para su cartera de inversiones, debe analizar cu?les son sus objetivos de inversi?n, los niveles de riesgo que puede llevar, su edad, el n?mero de a?os para su jubilaci?n, etc.. Adem?s de estos factores, también debe investigar los riesgos que un fondo individual contiene si se colocan su dinero en. Una de las mejores formas para analizar el riesgo es medir el rendimiento del fondo. Muchas veces, el rendimiento de un fondo depende de stock de manager de picking habilidades o sus métodos de asignaci?n de fondos a las distintas categor?as de activos. A continuaci?n exploramos algunas formas de analizar los riesgos de las inversiones de fondos mutuos.
i) an?lisis de la cartera
Cada Fondo tiene un objetivo de inversi?n en su folleto. El objetivo de inversi?n describe en la declaraci?n final de los fondos mutuos, los tipos de empresas y activos a invertir en (ya sean LC, peque?o o MID-cap) y si el fondo mutuo invierte en oportunidades de crecimiento o valor. Una forma de hacer an?lisis de la cartera es profundizar m?s en a los pesos de sector de un fondo de inversi?n.
2009 y 2010 ha sido un gran a?o para los productos b?sicos, especialmente oro, que es una protecci?n contra la inflaci?n & la impresi?n de papel moneda por la Reserva Federal de Estados Unidos (federales). Si invierte en el fondo de metales preciosos & vanguardia Mining, sabe que ser? todo invertido en un sector, que es de metales preciosos. Por lo tanto, debe poner s?lo el 20% de su dinero de inversi?n en este fondo mutuo y asignar el resto de su capital a otras industrias & sectores para lograr la diversificaci?n. Si se ponen m?s del 50% de su capital en este tipo de fondo de metales preciosos y si toda la industria tiene un golpe con la ca?da de los precios de materias primas y productos b?sicos, su cartera se golpe? muy duro.
II) an?lisis de atribuci?n
An?lisis de atribuci?n se desglosa el rendimiento de un fondo de inversi?n entre el stock de i) un manager picking habilidades frente activo del ii) un administrador habilidades de asignaci?n. Hay 2 métodos que utilizan los administradores de fondos mutuos a recoger sus carteras de inversi?n:
a) enfoque top-down: Manager eval?a el entorno econ?mico en su conjunto y mejor selecci?n de sectores que se establecen en auge y realizar bien durante estos tiempos econ?micos. El gestor del fondo se, a continuaci?n, seleccionar las mejores empresas en cada uno de esos sectores y invertir capital en sus existencias.
b) enfoque: Manager ignora los factores macroecon?micos como el PIB, la tasa de desempleo o los grandes indicadores econ?micos. En cambio, el gestor del fondo hace proyecci?n para las mejores empresas en varios sectores por un filtro criterios como ganancias por crecimiento de la participaci?n, precio a la proporci?n de ingresos, dividendo, flujo de caja, retorno de los flujos de efectivo, de funcionamiento return de equidad y mucho m?s.
Con el an?lisis de la atribuci?n, un inversor puede indicar si un gestor del Fondo ha elegido los sectores bien o mal de la econom?a o ha recibido las existencias bien o mal en cada uno de los sectores. Por ejemplo, un administrador podr?a tomar los sectores mal pero las existencias mejores en cada uno de ellos; Esto indicar?a que el administrador est? especializada en recoger las existencias individuales pero no cualificados en las industrias en auge de picking.
Sr. Ahmed es un contribuyente que realiza en el mejor portal de fondos mutuos. Su misi?n es ayudar a los inversores a los mejores fondos de investigaci?n para 2010 por explorar en diversos sectores, incluida la energ?a y petr?leo, metales preciosos, crecimiento y valor de LC, etc..
